小和尚十方（梁朝伟 饰）随师父白云（刘洵 饰）护送(sòng )金佛去五台山。路上偶遇痞子道(dào )士(shì )燕赤霞（张学友 饰）杀死强盗无(wú )数，三人结下梁子。十方与师父夜宿鬼寺兰(lán )若(ruò )寺。师父外出打探时，十方遭遇女鬼小卓（王祖贤 饰）。十方不受其诱惑，二人争斗，十方念咒将其制服，但仍好心(xīn )将其放走。十方将金佛不慎丢失，找(zhǎo )到后已破成两段，树妖姥姥趁机发难，白云被活捉。十方在小卓帮助(zhù )下逃出，外出求人修(xiū )补金佛却不幸被骗。幸得再(zài )遇小道士燕亦霞，得其相助。小卓死敌小蝶（利智 饰）出击勾引二(èr )人不成，恼怒之际识破小卓与十方的计划，引姥姥到(dào )三人藏匿之处。十方在小卓再次帮助下逃出，并救得师父，小卓却被姥姥抓回折磨。十方与(yǔ )燕赤霞掘出小卓骨灰逃出兰若寺，但姥姥已布下天罗地网(wǎng )，众人危在旦夕，最后关头，十方化成佛祖金身，对付树妖……